Практика построения случайных процессов вызревания винтажей

Цель статьи — помочь риск-менеджерам вывести объективные оценки ожидаемых и неожидаемых потерь, чтобы руководство могло выбрать оптимальный аппетит к риску для получения требуемой маржи. Автор рассматривает вызревание винтажа как случайный процесс, подчиняющийся определенным законам. Задав правила его развития, можно с помощью метода Монте-Карло получить оценку распределения значений винтажа на любом горизонте наблюдения. Хотя в статье рассматриваются только нецелевые необеспеченные розничные кредиты, предлагаемые методы можно использовать и для прочих категорий кредитов.