Динамическая оптимизация структуры долгового портфеля нефтяной компании

Размещено на сайте 31.10.2014

Этой статьей мы продолжаем цикл, связанный с исследованием и описанием возможных стратегий минимизации рисков дефолта нефтяной компании при изменении цен на нефть1. Как оптимизировать состав долгового портфеля? Как принимать решения в условиях неопределенности? Что и когда необходимо предлагать заемщикам, чтобы минимизировать риски дефолта?

А.М. Ульченков, ОАО НК «РуссНефть», директор департамента корпоративных финансов
В.Ю. Коротин, ОАО НК «РуссНефть», заместитель директора департамента корпоративных финансов

Приводятся извлечения из статьи. Полную версию материала читайте в журнале. Подписаться

Мы реализовали возможность динамической оптимизации структуры долгового портфеля в заранее выбранные моменты времени внутри периода моделирования, исходя из конечной цели менеджмента.

В начальной фазе кризиса (первые 12–24 месяца) эффект от естественного хеджирования слабый, но начиная со среднесрочного периода эффект от девальвации, связанной с падением цен на нефть, начинает работать на пользу нефтяной компании.

Выбрать	Риски	Бухучет и налоги	Кредитный департамент	Управление банком
направление:	Розница	Внутренний контроль	Операционный департамент	Юридическая работа

О компании	Контакты	Авторам		Для клиентов (Как скачать закрывающие документы)
Помощь	Реклама	Подписным агентствам