Метод дельта-хеджирования опционной позиции

Размещено на сайте 30.07.2013

Статья посвящена анализу подходов к управлению опционной дельта-нейтральной позицией с точки зрения хеджирования ее базовым активом. Рассматривается один из множества рисков, которые несет в себе опционная позиция, — риск изменения цены базового актива. Несмотря на это ограничение, анализируемые методики можно адаптировать к практике управления опционными позициями. Более того, подход к оценке рисков, изложенный в статье, позволяет подстраивать методики под собственное видение работы.

А.И. Жерносек, ОАО «Россельхозбанк», департамент рисков, отдел рыночных рисков, ведущий специалист

Приводятся извлечения из статьи. Полную версию материала читайте в журнале. Подписаться

Краеугольным камнем при торговле опционами остается умение управлять позицией при изменении конъюнктуры рынка и различных его показателей.

Идея предлагаемого метода состоит в уходе от расчета дельты опционной позиции.

МНЕНИЕ

Выводы

Выбрать	Риски	Бухучет и налоги	Кредитный департамент	Управление банком
направление:	Розница	Внутренний контроль	Операционный департамент	Юридическая работа

О компании	Контакты	Авторам		Для клиентов (Как скачать закрывающие документы)
Помощь	Реклама	Подписным агентствам