Методический журнал
Риск-менеджмент в кредитной организации

C 1 февраля 2013 года Банк России ввел новые правила расчета рыночного риска, установленные Положением Банка России от 28.09.2012 № 387-П «О порядке расчета кредитными организациями величины рыночного риска». Наибольшие изменения затрагивают порядок расчета процентного риска и, следовательно, порядок расчета риска по облигациям. Мы спросили наших экспертов о том, вызовет ли новое положение изменения в методологии расчета процентного риска в банках и как оно влияет/повлияет на долговой рынок.

В статье анализируется раскрытие вопросов измерения рисков платежных систем и управления этими рисками в законодательстве о национальной платежной системе и международных стандартах, а также взаимосвязь указанных вопросов с управлением банковскими рисками. Отмечается, что при адаптации положений международных стандартов к российской законодательной базе необходимо внимательно и комплексно рассматривать всю совокупность их взаимоувязанных требований1.

В предыдущей статье цикла, посвященного оценке потенциальной эффективности СУОР, описывалась параметрическая модель, основанная на балльных численных оценках элементарных свойств атрибутов СУОР и методах восходящей свертки оценок нижележащего уровня для получения агрегированной (комплексной) оценки СУОР в целом. В целях повышения достоверности оценок в предлагаемой статье эвристические подходы к решению задачи заменены на успешно применяемые в смежных областях системный и процессный подходы описания объекта и квалиметрическую парадигму оценки потенциальной эффективности.

Прошедший 2012 год, несмотря на массовые прогнозы, страхи и надежды, так и не ознаменовался разрекламированным концом света. Вместо этого мы наблюдали целый ряд экономических и политических событий, привлекавших к себе пристальное внимание экспертного сообщества. Тем не менее большая часть этих громких событий носила скорее информационный, чем определяющий характер. Фундаментальные процессы были ими затронуты незначительно. Для демонстрации этого сопоставим прогнозы годовой давности1 и сложившуюся экономическую ситуацию.

Когда речь идет о кредитных портфелях, международное сообщество риск-менеджеров соглашается с тем, что до сих пор не появилась формальная методология для измерения концентрации. В рамках формирования банками подходов к измерению риска концентрации в настоящей статье рассматривается использование индекса концентрации, скорректированного на корреляцию, или более кратко — риск-концентрации.

Все направления банковской деятельности несут в себе операционные риски. Банковские процессы должны реализовываться в соответствии с регламентами и процедурами, направленными на предупреждение и минимизацию операционных рисков, в соответствии с целями и задачами управления операционными рисками и в рамках общей системы банковского риск-менеджмента.

Стресс-тестирование является важной составной частью риск-менеджмента, смысл которой состоит в изучении последствий реализации некоторых необычных сценариев, характеризующихся значительными отклонениями параметров от своих обычных, «спокойных», значений [1]. Прогнозирование последствий производится с помощью имеющихся риск-моделей.

В статье показано, как применить портфельную теорию Марковица. В качестве входных данных используются оценки будущей ожидаемой доходности, а также оценка волатильности между активами. Модель тестируется на российском рынке. Кроме того, проводится сравнение портфелей, сформированных с помощью теории Марковица, с портфелем, сформированным по простому правилу.