Методический журнал
Международные банковские операции

За последнее десятилетие мир торгового финансирования, впрочем как и весь остальной мир, претерпевал некоторые изменения. Мы попросили экспертов поделиться своим мнением о том, какие формы принимает торговое финансирование сегодня, насколько эти формы востребованы на рынке и в каком направлении движется этот бизнес.

В прошлом номере журнала была опубликована статья И.С. Попова «Независимая гарантия: проект ГК РФ и концепции иностранных юрисдикций»1. Один из авторов нашего журнала — признанный специалист в области документарного бизнеса — Г.К. Кобахидзе поделился с автором публикации своими соображениями по данному вопросу. С разрешения обоих специалистов редакция журнала «Международные банковские операции» предлагает вашему вниманию состоявшийся между ними обмен мнениями.

В статье приведены практические рекомендации, относящиеся к учету российскими банками операций, которые зарубежные банки могут проводить не только текущим рабочим днем, но и более ранними или поздними датами. Российские правила бухгалтерского учета фактически не регулируют эту практику, предполагая, что все операции должны проводиться на балансе банка в день их совершения. Соответственно операции по корреспондентским счетам в других банках должны проводиться одновременно с корреспондентами и остатки на этих счетах должны совпадать с указанными в выписках, получаемых от корреспондентов.

Объединенные Арабские Эмираты1 — единственная среди стран-участниц Совета сотрудничества арабских государств Персидского залива, имеющая федеративное устройство. ОАЭ — страна с открытой экономикой, высоким уровнем доходов на душу населения (в 2011 г. — около $48 тыс.) и внушительным положительным сальдо внешней торговли ($79,5 млрд).

В статье рассматриваются исламский денежный рынок и его инструменты на примере Малайзии — страны Юго-Восточной Азии, характеризующейся наиболее развитой банковской системой с наличием как исламских, так и традиционных финансовых институтов. Необходимость поиска новых видов договорных коммерческих и финансовых взаимоотношений среди мусульман вызвана тем, что в Коране содержится система запретов, распространяемых на экономические отношения.

Развитие торговых и финансовых операций с иностранными контрагентами требует использования различных инструментов обеспечения исполнения обязательств, которые далеко не всегда аналогичны российским правовым институтам. Такие инструменты могут иметь схожее наименование, но иную правовую природу либо, наоборот, несопоставимое название, но все свойства отечественного правового института. Так, например, в американском праве понятию независимой гарантии соответствует эквивалент, именуемый «резервный аккредитив» (standby letters of credit), а по российскому праву аккредитив — это в большей степени форма безналичных расчетов.

Условия о допустимости или запрете частичных использований или отгрузок содержатся в большинстве документарных аккредитивов и регулируются положениями статьи 31 Унифицированных правил и обычаев для документарных аккредитивов (UCP 600). Вопрос о том, как правильно интерпретировать и использовать указанные положения, обсуждается в данной статье.

Принятые в декабре 2010 года Базельским комитетом по банковскому надзору новые стандарты банковского регулирования — Базель III, по мнению большинства экспертов, могут привести к удорожанию долгосрочного торгового финансирования и уходу части банков с этого рынка. В 2011 году Базельский комитет уже пошел на определенные уступки в отношении торгового финансирования. 6 января 2013 года Базельский комитет принял два принципиально важных решения. Отразятся ли они на торговом финансировании?

Получив документы, связанные с валютной операцией, банк проверяет, соответствует ли эта операция условиям контракта. Но банк должен также проверить выполнение требования о репат-риации, сравнив суммы операций со стоимостью товаров и услуг, указанной в подтверждающих документах. Для этого участник ВЭД должен направить в банк множество документов по исполнению контракта, не забыв о тонкостях оформления и сроках. Как помочь клиенту справиться с этой задачей, если правила и сроки представления документов периодически изменяются?

В главе 12 Инструкции Банка России от 04.06.2012 № 138-И «О порядке представления резидентами и нерезидентами уполномоченным банкам документов и информации, связанных с проведением валютных операций, порядке оформления паспортов сделок, а также порядке учета уполномоченными банками валютных операций и контроля за их проведением» разъясняется один из самых сложных вопросов валютного регулирования, связанный с учетом договоров перевода долга и уступки прав требования. Однако данная глава охватила лишь небольшую часть схем, которые могут быть реализованы в рамках таких договоров1.

В Москве 6 декабря 2012 года прошла V Ежегодная международная конференция «Факторинг и управление дебиторской задолженностью: российские реалии и мировой опыт», организованная компанией «ФАКТОРинг ПРО». Конференция традиционно носит практическую направленность. Участники обсудили актуальные вопросы в различных аспектах финансовой сферы, в том числе связанные с международными торговыми операциями.